T2G DOM Academy

Antes de que una detección signifique nada, el libro de órdenes tiene que dejar de parecer ruido. Este módulo construye el modelo mecánico que sostiene todas las lecciones posteriores: qué contiene cada columna, qué hace una orden limitada mientras espera, y qué le ocurre realmente al libro cuando alguien cruza el spread. Cada idea se trabaja aquí sobre un libro reproducible que usted recorre evento a evento.

• 1.1 Tres DOM, un mercado El mismo instante del ES en tres libros de órdenes, y lo que cada generación de DOM puede y no puede decirle.
• 1.2 Lo que muestra un DOM La escala de precios y sus columnas: los bids en espera, los asks en espera, y los prints que caen entre ambos.
• 1.3 Órdenes limitadas y órdenes a mercado Las dos formas de actuar sobre el libro: esperar a ser ejecutado, o pagar por serlo ahora mismo.
• 1.4 Stops y el motor de casación Un stop es una orden de mercado con un atributo de precio: no está en el libro, y por eso sufre slippage.
• 1.5 La cola Prioridad precio-tiempo: por qué dos órdenes al mismo precio no valen lo mismo.
• 1.6 Mecánica de la ejecución Paso a paso por una orden a mercado que se come el lado opuesto del libro.
• 1.7 Absorción y slippage Los dos desenlaces de la agresión: el nivel aguanta, o el precio se mueve.
• 1.8 Altas, retiradas y cancelaciones Tamaño que aparece y desaparece sin que se imprima una sola operación.
• 1.9 El spoofing, y lo que no es La palabra a la que todo trader acude cuando desaparece tamaño, y lo único que un libro no puede mostrar.
• 1.10 Ticks e instrumentos Los futuros se mueven en ticks, no en pips, y cada contrato define el suyo.
• 1.11 Contratos y rollover Contratos trimestrales, sus símbolos, y la semana en que dos están vivos a la vez.
• 1.12 MBP frente a MBO Profundidad agregada frente a datos a nivel de orden: la distinción sobre la que descansa todo el método T2G.
• 1.13 Siga el flujo de órdenes Nueve órdenes sobre un libro completo: todos los mecanismos del módulo, a la vez.

El módulo 1 enseñó la cola como mecanismo y mostró por qué la profundidad agregada la destruye. El T2G DOM la dibuja. Este módulo trata de una sola columna —la columna Orders— y de lo que puede leerse en ella: cómo se reparte la liquidez entre los dos lados, qué mantiene unido a un grupo de órdenes, qué dice la composición de un nivel que su total no puede decir, y cómo se comporta una orden una vez que empieza a moverse. Cierra con los límites de esa lectura, porque la columna es una parte de leer un libro, nunca su totalidad.

• 2.1 La columna Orders Lo que la columna dibuja, y los tres ajustes que la hacen legible.
• 2.2 Qué hay que mirar Las características de una orden, como un mapa que se recorre en vez de una lista que se memoriza.
• 2.3 Leer una distribución Alineaciones, zonas, y lo que la posición en la cola dice sobre la antigüedad.
• 2.4 Composición y firma De qué está hecho un total, y qué hace que órdenes dispersas vayan juntas.
• 2.5 Leer los comportamientos Chasing, pulling y defending: qué dicen las insignias y qué no muestran.
• 2.6 Más allá de las insignias Cancelar y recolocar, liquidez sorpresa, y la vigilancia que ninguna detección hará por usted.
• 2.7 Ajustes y plantillas La ventana de ajustes, y conservar una configuración reproducible.

El módulo 2 leyó la liquidez: tamaño que puede ejecutarse, puede retirarse, puede cambiar. Este módulo lee la otra mitad: transacciones que ya han ocurrido. Las columnas At Bid y At Ask son donde se imprimen las órdenes agresivas, lo que las convierte en el volumen que interpreta cualquier gráfico, y el T2G DOM muestra ese volumen sobre una ventana que usted fija en milisegundos, no sobre una vela decidida por el marco temporal de otro.

• 3.1 Lo que muestra el inside print Volumen ejecutado, dos columnas, y la ventana sobre la que se cuenta.
• 3.2 El momentum dinámico del precio Alcista, bajista o lateral, leído en el punto donde se detienen las impresiones.
• 3.3 Los gaps No toda celda en blanco es igual. Algunas son acontecimientos.
• 3.4 El passive response gap El gap que el add-on encuentra por usted, y qué significan sus cifras.
• 3.5 Leer el volumen Cuánto es mucho, y tres direcciones en las que comparar.
• 3.6 Los desequilibrios Un lado al menos el doble que el otro, en tres geometrías.
• 3.7 Los gemelos La misma comparación saliendo empatada, y el nodo compuesto, donde varias figuras se apilan.
• 3.8 El agresor market Una orden market, un ID, y lo que la insignia dice sobre qué la recibió.
• 3.9 Cascadas de stops Una serie de órdenes stop, muchos IDs, dibujada donde corrió.
• 3.10 Los sweeps Una orden cruzando varios niveles, y lo que eso cuesta a quien la envía.
• 3.11 SPR: Sweep Passive Reuse Un ID de orden, agresivo y luego pasivo, y el nivel donde cambió de papel.
• 3.12 DSWEEP: el sweep dual Un sweep en el E-mini y el E-micro a la vez, y el rango que deja tras de sí.
• 3.13 OOS: fuera del spread Una ráfaga en el mejor bid/ask o más allá, mantenida fuera del libro de órdenes a propósito.

Todo lo anterior se ha leído a partir de un tamaño visible. Un iceberg es tamaño que no se ve: una orden que muestra una porción, deja que se la consuman, y repone otra. Nada en la columna Orders dice que está ahí, y el inside print tampoco — solo el hecho de que el nivel sigue respondiendo. Este módulo son las dos columnas que lo hacen visible: ICB Active, lo que se está reponiendo ahora, e ICB Cum, dónde los icebergs lucharon hasta su último lote. La segunda resulta ser algo que el curso aún no ha encontrado: un perfil que redefine su propio rango sin que el mercado tenga que volver a probarlo.

• 4.1 Qué es un iceberg Tamaño oculto que se repone, cómo el DOM lo deduce del flujo de mensajes, y el tipo que no puede ver.
• 4.2 La columna ICB Active Leer una etiqueta: volumen, antigüedad, desplazamiento — y qué significan varias etiquetas en un nivel.
• 4.3 La columna ICB Cum Dónde los icebergs fueron consumidos por completo: la barra, los dos números, la ventana, y el calentamiento que necesita.
• 4.4 El perfil dinámico de absorción Cuarenta minutos de una sesión, leídos a través de ICB Cum — y por qué esto no es un volume profile.